Có rất nhiều sàn giao dịch phi tập trung (DEX), cho phép hoán đổi tiền điện tử trực tiếp cho một lượng lớn token. Nhưng thật khó để biết đâu là sàn giao dịch hiệu quả nhất để sử dụng cho việc trao đổi token tại một thời điểm nhất định.
Ngoài ra còn có các công cụ tổng hợp DEX, giúp bạn dễ dàng tìm ra cách hiệu quả nhất về mặt chi phí để thực hiện một giao dịch nhất định. Trong bài viết này, chúng ta sẽ khám phá bộ tổng hợp là gì, cách chúng hoạt động và những cách khác nhau mà chúng được sử dụng.
Tầm quan trọng của các công cụ tổng hợp trong thị trường tiền điện tử
Công cụ tổng hợp DEX đóng một vai trò quan trọng trong thế giới tiền điện tử. Các nền tảng này cung cấp giao diện hợp nhất và đơn giản hóa để người dùng truy cập vào nhóm thanh khoản của các sàn giao dịch khác nhau.
Chức năng chính của các công cụ tổng hợp này là giúp người dùng tìm thấy các điều kiện giao dịch tốt nhất có thể, đặc biệt là về giá cả và tính thanh khoản. Tính thanh khoản, hay sự dễ dàng trong việc mua hoặc bán một tài sản mà không ảnh hưởng đáng kể đến giá của nó, là một yếu tố quan trọng tạo nên hiệu quả của thị trường.
Ở thị trường truyền thống, chức năng này được thực hiện bởi các nhà tạo lập thị trường. Tuy nhiên, trong thế giới trao đổi phi tập trung, không có sự can thiệp nào như vậy. Thay vào đó, chính người dùng trở thành nhà cung cấp thanh khoản bằng cách gửi tài sản của họ vào nhóm thanh khoản. Tính thanh khoản của từng cặp mã thông báo trên DEX phụ thuộc vào mức độ phổ biến của chính nền tảng đó và sự quan tâm của người dùng trong việc gửi tài sản cho các cặp mã thông báo cụ thể.
Tính thanh khoản bị phân mảnh này trên nhiều DEX có thể dẫn đến sự thiếu hiệu quả và khó khăn trong giao dịch, đặc biệt đối với các altcoin ít được biết đến hơn với vốn hóa thị trường nhỏ.
Đây là nơi các công cụ tổng hợp DEX đóng vai trò quan trọng. Bằng cách liên kết với nhiều DEX, các nền tảng này có thể tìm thấy nhóm thanh khoản tối ưu cho bất kỳ cặp mã thông báo cụ thể nào, đảm bảo thực hiện nhanh chóng lệnh hoán đổi với tỷ lệ trượt giá ít nhất. Trượt giá là sự khác biệt giữa giá hoán đổi dự kiến và giá hoán đổi thực tế, do không đủ token trong nhóm thanh khoản. Trong thị trường tiền điện tử đầy biến động, việc giảm thiểu vấn đề trượt giá trở nên quan trọng.
Hơn nữa, công cụ tổng hợp DEX còn mang lại nhiều lợi ích khác. Họ có thể tìm thấy vị thế giao dịch tối ưu nhất với mức độ trượt giá ít nhất có thể, ngay cả đối với các giao dịch khối lượng lớn. Họ cũng có thể giúp người dùng tìm nhóm thanh khoản với mức phí thấp hơn có thể mang lại mức giá thực hiện tốt hơn.
Nhìn vào các công cụ tổng hợp tiền điện tử hàng đầu
Hãy cùng khám phá thế giới của các công cụ tổng hợp DEX bằng cách so sánh một số nền tảng phổ biến nhất trong không gian tiền điện tử: 1inch, Hoán đổi CoW và ParaSwap.
1inch được biết đến với mức độ bao phủ rộng rãi các cặp token và mạng blockchain. Tính đến tháng 11 năm 2022, nó đã tạo điều kiện cho khối lượng giao dịch trị giá 254 tỷ USD từ 309 nguồn thanh khoản. Nó cũng cung cấp mã thông báo riêng của mình, Mã thông báo Chi, mà người dùng có thể sử dụng để trang trải phí gas, giúp giao dịch tiết kiệm chi phí hơn. Hơn nữa, 1inch không tính phí rút tiền, khiến nó trở thành lựa chọn hấp dẫn đối với nhiều nhà giao dịch.
CoW Swap là một giao diện giao dịch phi tập trung được xây dựng dựa trên Giao thức CoW. Nó được thiết kế để cung cấp cho người dùng mức giá tốt hơn bằng cách tận dụng các cuộc đấu giá hàng loạt như một cách để giảm tác động của các giao dịch chạy trước của thợ mỏ, một vấn đề phổ biến trên các nền tảng phi tập trung khác. Bằng cách tổng hợp các giao dịch trong một khoảng thời gian ngắn và sau đó thực hiện chúng cùng nhau trong một giao dịch duy nhất, CowSwap nhằm mục đích cung cấp cho người dùng mức độ trượt giá thấp hơn và giảm chi phí gas.
Trong khi đó, ParaSwap nổi bật với nhóm thanh khoản riêng, ParaSwapPool, cung cấp một biện pháp bổ sung chống lại mức trượt giá thấp. Bao gồm bảy mạng blockchain với hơn 65 nguồn thanh khoản, ParaSwap cũng được tích hợp với các ví DeFi và dApp phổ biến như Aave, MetaMask, Ledger, Argent, Enzyme và Zerion. Nó cũng cung cấp phần thưởng đặt cược cho người dùng đặt cược mã thông báo PSP của họ, bổ sung thêm động lực cho việc tham gia.
